تحول تصريحات Ciena الأخيرة في نتائجها المالية طفرة بنية الذكاء الاصطناعي إلى اختبار للشبكات البصرية، وليس لقدرة الحوسبة فقط. وبحسب RCR Wireless News، قالت الشركة إن الطلب المدفوع بالذكاء الاصطناعي قد يضاعف سوقها القابلة للخدمة تقريباً إلى نحو 50 مليار دولار بحلول 2029، مع امتداد الإنفاق عبر شبكات WAN وشبكات مراكز البيانات.
لماذا تحتاج حوسبة الذكاء الاصطناعي إلى سعة بصرية
قال Gary Smith، الرئيس والمدير التنفيذي في Ciena، للمستثمرين إن أكبر مزودي السحابة الضخمة رفعوا خطط الإنفاق الرأسمالي لعام 2026، مع مؤشرات على توسع مستمر في 2027 وما بعدها. حجته هي أن الشركات التي تنفق بكثافة على حوسبة الذكاء الاصطناعي ستحتاج إلى سعة شبكية أكبر لنقل البيانات اللازمة للتدريب وإدخال البيانات والاستدلال.
هذا مهم لأن إنفاق بنية الذكاء الاصطناعي يناقش غالباً عبر الرقائق والطاقة ومباني مراكز البيانات. أما Ciena فتقدم عنق الزجاجة التالي على أنه اتصال عالي السعة ومنخفض الكمون عبر المسارات بعيدة المدى وشبكات المدن والربط بين مراكز البيانات. وإذا ثبت هذا التصور، فقد تحصل الأنظمة البصرية على حصة أكبر من ميزانيات الذكاء الاصطناعي مع محاولة العملاء تحقيق عائد من استثمارات حوسبة محدودة.
المنتجات التي تقف خلف التوقع
أشارت الشركة إلى عدة قنوات طلب بدلاً من خط إنتاج واحد. نظام RLS Hyper Rail، وهو نظام الخط الذكي من الجيل التالي لدى Ciena، طور مع عدة مزودين سحابيين كبار ويستهدف متطلبات السعة والكفاءة حول مراكز البيانات. وقال Smith إن Ciena تلقت ما وصفه بأنه أول طلب متعدد المسارات في الصناعة من مزود سحابي كبير للمنصة.
كما أفادت RCR Wireless News بأن RLS Hyper Rail يمكنه تشغيل عدة مسارات من أزواج الألياف جنباً إلى جنب عبر مسافات طويلة تقاس بمئات الكيلومترات، مع استخدام التضخيم لزيادة السعة. الإشارة محدودة لكنها مهمة: لدى Ciena طلب مبكر من مزود سحابي كبير، بينما لا يزال مزودون سحابيون كبار آخرون ومزودو neocloud ومقدمو خدمات يقيمون المنصة.
واستشهدت Ciena أيضاً بزخم في Data Center Out-of-Band Management أو DCOM، الذي يجمع منتجات التوجيه والتحويل مع تقنية الشبكات البصرية السلبية. وقال Smith إن DCOM ساهم في نمو إيرادات بنسبة 88% على أساس سنوي، وإن Ciena حصلت على طلبات أولية من عميل سحابي كبير ثان إضافة إلى Meta، مع انتقال مزود سحابي كبير ثالث عبر مرحلة التأهيل المختبري.
شركات الاتصالات جزء من التعرض
السوق المتأثرة أوسع من السحابة الضخمة. ترى Ciena أيضاً أن شركات الاتصالات تعود إلى الإنفاق الشبكي بعد فترة استثمار مقيدة، مع فرص في الشبكات بعيدة المدى وشبكات المدن وشبكات الألياف البصرية المدارة. وهذا يجعل توقع الشركة مهماً للمشغلين الذين يحاولون دعم حركة مرور الذكاء الاصطناعي من دون تحويل كل دورة استثمارية إلى بناء مركز بيانات كامل.
وأعلنت الشركة أيضاً عن فوز جديد مع مزود سحابي كبير لوحدات متماسكة عالية الأداء. ومن المتوقع نشر هذه الوحدات عبر شبكات الربط بين مراكز البيانات في المدن والمسافات الطويلة التي تدعم تطبيقات WAN ومراكز البيانات معاً. وتتوقع الإدارة أيضاً أن تبقى بصريات 400G و800G القابلة للتركيب خط نمو، مع توقع أن تتجاوز إيرادات هذه البصريات ضعفي مستوى 2025.
ما الذي يجب إثباته لاحقاً
لا يزال التوقع يعتمد على تحول الاهتمام إلى طلبات فعلية. هدف سوق قابلة للخدمة بقيمة 50 مليار دولار لا يثبت وحده أن طلب شبكات الذكاء الاصطناعي سيتوزع بالتساوي بين الموردين أو العملاء. الدليل الذي يجب مراقبته هو ما إذا كانت مكاسب Ciena المبكرة مع مزودي السحابة الضخمة ستتوسع إلى عمليات نشر متكررة، وما إذا كان إعادة استثمار مقدمي الخدمات سيستمر، وما إذا كان نمو DCOM سيصمد بعد الموجة الأولى من اعتماد مزودي السحابة الضخمة.
تستعد Ciena لهذا الطلب بإنفاق يتراوح بين 250 مليون و275 مليون دولار هذا العام، بما في ذلك قدرات التصنيع وسلاسل الإمداد. السؤال الأساسي هو ما إذا كانت الشبكات البصرية ستصبح جزءاً مستداماً من ميزانيات بنية الذكاء الاصطناعي، أم أن الطلب الحالي يتركز في عدد صغير من مشاريع السحابة الضخمة العدوانية.
